Nord de l’Argentine. Dans son quartier, le jeune Nino est persécuté et violenté par des garçons de son âge, qui le jugent efféminé. Sa sœur aînée, Natalia, le méprise également. Afin de protéger Nino, sa mère Elsa, très croyante, emmène toute la famille à la campagne pour les vacances d’été. Le village est frappé par la disparition de Panchito, le petit-fils de María, une employée de maison. Nino apprend que la proche forêt a la réputation d’être hantée par l’Almamula, un monstre qui enlèverait ceux qui commettent des péchés charnels. Nino est inscrit au catéchisme pour préparer sa confirmation. Les jours passant, Nino est de plus en plus attiré par la forêt, rêvant même de l’Almamula. Un jour, des stigmates apparaissent sur sa main. L’arrivée de Malevo, un homme à tout faire, ne laisse pas Elsa ni Nino indifférents. Ernesto et d’autres hommes déforestent la forêt. Nino retrouve Malevo, qui habite près de la rivière. L’homme soigne ses égratignures mais, mal à l’aise, l’adolescent prend la fuite. Un jour, Nino confesse au prêtre qu’il se masturbe en pensant au Christ. À la demande du prêtre et d’Elsa, Ernesto sacrifie une vache pour purifier Nino. Malevo rassure Nino en lui expliquant que le péché n’existe pas. Alors que Malevo se baigne nu dans la rivière, Nino tente une approche, mais celui-ci l’éconduit. Une fête est organisée pour la confirmation des enfants du village. Après avoir dévêtu une statue de Jésus, Nino retrouve la forêt, où l’Almamula l’attend.