L'histoire du film nous est racontée par un historien qui, assis confortablement dans un fauteuil, philosophe sur le sort de l'humanité, sur le bien et le mal. sur l'histoire d'une femme qui s'est suicidée. On a découvert qu'il s'agissait d'un homme, arrêté pour s'être travesti dans la rue. Afin de comprendre ce "cas très étrange", un inspecteur de police va rendre visite au docteur Alton, un spécialiste des cas de travestissement. Celui-ci nous raconte l'histoire de Glen : un homme qui a envie d'acheter des sous-vêtements en soie et en dentelles. et il ne sait pas comment en parler à Barbara, sa fiancée. Dans ses pensées les plus secrètes, il se sent accusé parle monde entier : même le diable est contre lui. Il se sent plus fort quand, en cachette, il s'habille en femme, quand Glen se transforme en Glenda avec perruque et le pull angora de sa femme. Enfin, il avoue tout à Barbara qui, après bien des larmes, lui offre. son pull angora. Le docteur Alton continue son exposé. Voici le cas d'Alan, élevé par sa mère comme une fille. Opéré, Alan devient une vraie femme : Ann. Pour conclure, le docteur Alton nous explique que le bonheur de Glen avec Barbara a fait petit à petit disparaître la Glenda qui sommeillait en lui. Un jour enfin, Glen est "guéri" ! Et la conclusion s'abat : qu'en est-il des autres Glen ?